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稳住主业

不久前，马云在阿里内网发了一封公开信，总结过去一年来的阿里变革，顺便对集团董事会主席蔡崇信的反思表示支持——4月初，蔡崇信在与投资方的对谈中承认，“我们知道阿里落后了，因为我们忘记了我们真正的客户是谁。阿里真正的客户是使用其App购物的人，而阿里并没有给他们最好的体验”。

阿里市值并未因为一系列改革而上涨

这些来自创始人们的反思在过去一年并不少见，可惜落地却并不顺利。从去年3月至今，阿里经历了一系列让人眼花缭乱的组织改革、业务分拆和人事变动。先是宣布将公司业务拆分为“1+6+N”的数个业务集团和公司，设立阿里云智能、淘宝天猫、本地生活、菜鸟、国际数字商业、大文娱等六大业务集团和多家业务公司，各自施行CEO负责制，独立且自负盈亏；不久后，云智能集团宣布将完全拆分，曾备受重视的菜鸟、盒马跟着宣布上市计划。 

不过，这些业务变现计划进行的十分坎坷。盒马不仅上市计划暂缓，折扣店转型也备受争议，甚至还传出资产出售的消息；菜鸟今年三月也因为内部战略调整的理由撤回了港股上市申请；战略重心业务之一的云智能也不再进行拆分。

平心而论，对于阿里这样的大公司来说，改革本来就不可能一蹴而就，但方向是清晰的。和其他互联网公司一样，阿里也认识到了厘清主业的重要性，过去盲目扩张带来的包袱要么出售，要么甩掉，才有机会等到下一轮爆发。

布局AI的云业务和基本盘电商都是阿里不能丢的业务，然而AI还在投入期，看不到即时的财务回报；国内电商市场仍在被拼多多、抖音所蚕食，真正能得到的业务增长或许还在海外。

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老龙头的新希望 

在海外电商市场上，阿里经验丰富，旗下速卖通更是中国最早的跨境B2C（商户到用户）平台。从去年开始，阿里国际数字商业集团（AIDC）已经成为阿里的“当红炸子鸡”，2023年第四季度财报数据显示，阿里六大业务集团中，淘天集团增速仅为2%，AIDC则以44%的收入增速遥遥领先。

驱动AIDC的增长的主要引擎，是速卖通去年4月推出的全托管服务“Choice”。此前，速卖通一直是商家自营模式，商家要负责从选品到售后的各个环节；而全托管模式下，平台负责店铺运营、流量投放、仓储、物流配送、售后等，商家只需要提供货价、平台参与定价，再由商家把货物及时发至速卖通国内仓库即可。 

带有“choice”标的商品往往搜索排名靠前，价格极具竞争力

这样一来，发货效率更高、商品价格却更低，对于消费者来说自然具有吸引力。有业内人士认为，TEMU能快速在北美市场站稳脚跟，大规模的广告投放之外，全托管模式才是其快速起量的真实利器。在全托管模式下，大量产业带工厂和传统外贸企业得以快速转型为跨境电商，迅速出单，建立起跨境销售链路——今年1月，Choice的订单已占到速卖通的一半，进入到全球55个国家和地区。 

速卖通也的确如蔡崇信所言，把消费者的体验放在了首位，可速卖通原本的卖家群体却此颇有怨言。

如前所述，和TEMU单纯以“全托管”模式面世不同，速卖通是从“纯平台”的商业模式升级成为“平台+Choice全托管”的混合性业务模式，这就有了流量偏向之差。有第三方卖家（POP卖家）向记者透露，速卖通这几年的整体流量没太大变化，2020年有一波增量但很快就没有水花了，而现在，“只要带有Choice标的同款自营商品，销量、评价是我们的几十倍甚至几百倍，搜索排位非常靠前，那我们只有花钱做流量投放或者选择全托管”。

针对北美市场的服饰商家认为罚款过重

另一方面，对于Choice消费者，速卖通给出的特权也让部分卖家不满。截至去年12月，包括法国、西班牙在内的20多个国家或地区市场的Choice消费者，都可享受仅退货服务；单件产品满10美元，或购买3件或以上商品，都可以在大部分海外市场享受免运费服务。

对于高客单价产品的卖家来说，跨境仅退款，卖家实际要承担一部分退货运费、质检费，如果缺货，调货时间一长又有罚款……速卖通想要提升全托管模式的渗透率，商家的积极性恐怕还是一大短板。